Sus valores. Sus supuestos. Explore la asignación.
Elija una lista de valores, establezca un objetivo y examine los pesos que calcula el modelo bajo sus supuestos y límites.
Ver cómo un límite cambia el resultadoAsignación
Dos valores. Un modelo.
- Volatilidad A
- 20% / año
- Volatilidad B
- 30% / año
- correlación
- 0
Valores ficticios. Sin penalizaciones del modo Practical.
De una lista a un modelo
Seleccionar. Definir. Examinar.
Trabaje con los valores que elija. La cobertura inicial incluye acciones y ETF cotizados en Estados Unidos; no requiere conectar una cuenta de inversión ni indicar su saldo.
Defina su universo
Escriba o importe símbolos bursátiles y nombres de empresas. Revise los valores identificados y guarde la lista.
Defina el cálculo
Elija un objetivo, una ventana histórica y límites de asignación. Abra los supuestos avanzados cuando necesite más control.
Examine la asignación
Revise los pesos del modelo, que suman el 100%, lea los supuestos y ajuste los datos de entrada para realizar otro cálculo.
Un límite, otro resultado
¿Qué cambia cuando se limita un peso?
Considere dos valores ficticios con volatilidades anuales supuestas del 20% y el 30%, y correlación cero. El cálculo minimiza la varianza estimada con pesos no negativos que suman el 100%.
Varianza mínima en modo Raw
Los mismos datos, un nuevo límite
Una restricción distinta produce otra asignación. Eso no determina qué cartera es adecuada para un inversor.
Este ejemplo utiliza la varianza mínima en modo Raw, sin penalizaciones del modo Practical. El primer resultado se redondea a partir del 69,230769% y el 30,769231%. Son resultados hipotéticos del modelo, no previsiones.
Más allá de los pesos
Comprenda el resultado del modelo.
El resultado se puede interpretar mejor cuando sus estimaciones, límites y datos permanecen visibles junto a él.
- Asignación e interpretación
- Examine los pesos ordenados, las asignaciones nulas y los límites que influyeron en el cálculo. Un valor de su lista puede no recibir peso alguno.
- Características estimadas
- Consulte la volatilidad, la rentabilidad y la rentabilidad ajustada al riesgo estimadas junto con sus definiciones y la base de estimación. Son estimaciones del modelo, no resultados obtenidos.
- Comparaciones de referencia
- Compare el resultado con referencias de igual ponderación y de ponderación inversa a la volatilidad. La aplicación señala las diferencias pertinentes entre sus límites.
- Supuestos y datos disponibles
- Revise las fechas, los métodos de estimación y las advertencias. Examine las exclusiones por historial insuficiente antes de continuar con una lista reducida.
- Resultados guardados y exportaciones
- Vuelva a consultar localmente el último resultado calculado correctamente, incluso sin conexión. Exporte la asignación en CSV o el resultado completo en JSON con su contexto de cálculo original.
Elija la pregunta
Empiece con sencillez. Mantenga los supuestos a mano.
El objetivo predeterminado es la volatilidad mínima. Otros objetivos incorporan estimaciones o metas de rentabilidad, por lo que sus supuestos merecen la misma atención.
Explorar los cinco objetivos de cálculo
- Minimizar la volatilidad
- Encuentre los pesos que minimicen la volatilidad estimada de la cartera bajo los límites elegidos y las penalizaciones mostradas.
- Maximizar la rentabilidad ajustada al riesgo
- Busque la mayor rentabilidad excedente modelizada en relación con la volatilidad, utilizando el supuesto indicado para el tipo libre de riesgo.
- Fijar un nivel de volatilidad
- Busque la mayor rentabilidad modelizada dentro de un límite de volatilidad estimada. Ese límite no representa la máxima pérdida posible.
- Fijar una rentabilidad objetivo
- Busque una menor volatilidad estimada que cumpla un umbral de rentabilidad supuesto. El umbral no es una promesa de rentabilidad.
- Equilibrio personalizado entre riesgo y rentabilidad
- Defina la intensidad del equilibrio que establece el modelo entre la rentabilidad estimada y la varianza.
Explorar los controles avanzados
Revise los métodos de estimación de rentabilidad y riesgo, los límites de peso, el número máximo de valores con asignación y las preferencias de diversificación. Los supuestos pertinentes aparecen junto al objetivo elegido.
El modo Practical añade los límites y penalizaciones que muestra. El modo Raw elimina las penalizaciones automáticas. Las restricciones explícitas no se relajan sin avisar para obtener un resultado.
Seguir explorando
Comprenda las matemáticas detrás de la asignación.
Strata Optimiser está en proyecto. Los pesos del modelo apoyan el análisis; no constituyen asesoramiento de inversión personalizado ni instrucciones para operar.